男孩獨自一人在海邊的小屋裏，燈光黯淡，搖晃的燈把他瘦瘦的影子投在泛黃的牆上。他感到自己身體裏正發生着一種奇妙的變化，一種說不出的東西正從他骨頭的深處鑽出來，遍佈他的全身。於是他回過頭來，看了看牆上自己的影子，很奇怪--他的影子在變。男孩困惑地搖了搖頭，然後抱着馬的頭骨睡着了。
第二天早上醒來的時候，男孩突然發現自己的皮膚變白了，而且變得毛茸茸的，懷裏的馬頭骨卻不見了。他想要爬起來，卻辦不到，只能從牀上滾下來。他站了起來，但不是用兩條腿，而是四條長長的帶有蹄子的腿。他要開門，但卻感到自己已經沒有手了，只能用頭把門撞開。
男孩向草地裏的鹹水池奔去，他發現自己用四條腿奔跑的速度比以前加快了許多，他奔到了水池跟前，平靜的池水就像面鏡子。在這面鏡子裏，男孩看到了自己--他已經變成了一匹馬，一匹漂亮的小白馬。
這時候，男孩並沒有意識到自己的這種變化是致命的。他只感到自己有些餓了，於是他低下了頭，喫起了青草。他是第一次喫這種食物，用牙齒細細地咀嚼着，他這才感到草是多麼的美味。於是，他暢快地在草地裏撒開四蹄奔跑起來，他感到了作爲一匹馬的幸福。跑累了，男孩就在地上打了一個滾，在水池裏洗了一個澡。
變成一匹馬的男孩在水池裏浸泡着，忽然看到遠處走來了一個熟悉的男人--是父親。
男孩日思夜唸的父親終於回來了，他立刻從水池裏爬出來，撒開四蹄向父親飛奔而去。當他來到父親的面前，想要說聲問候的話時，喉嚨裏卻只能發出馬的嘶鳴聲。
父親以驚訝萬分的目光注視着男孩，他並沒有意識到眼前的這匹馬，其實就是他自己的兒子。父親從腰上解下了皮帶，狠狠地抽在了男孩的背上。男孩立刻就痛苦地倒在了地上，父親又不知從哪弄來一根繩子，綁着男孩的馬脖子，牽着他到大堤上去。
"兒子！兒子！"
父親大聲地呼喚着兒子，卻沒有得到回應，只有身後的白馬不斷悲哀地嘶鳴着。男孩說不出話，他想告訴父親，兒子就在這裏，但父親還在不斷地尋找着兒子。最後父親對自己說："媽的，這小崽子又到哪兒玩去了，他晚上一定會回家的，至於這畜牲嘛，帶到牲畜市場上賣了，好歹能賺一筆外快。"
男孩死活都不肯跟父親走，於是父親又用皮帶抽打着他，直到身上全是血，才被父親帶走了。（未完待續）